三菱ＨＣキャピタル
Mitsubishi HC Capital Inc.
最終更新日: 2026年3月29日
27期連続増配！安定と成長を両立する総合リース業界のトップランナー
ファイナンスの枠を超え、社会課題を解決する事業を創造し、未踏の未来へ、ともに挑むイノベーターになることを目指します。
この会社ってなに？
あなたが普段利用するコンビニのレジ、街でみかける建設機械、病院にある最新の医療機器（MRIなど）、これらは実はそのお店や会社が所有しているのではなく、リース会社から借りているものがたくさんあります。三菱ＨＣキャピタルは、まさにそうした「モノを貸し出す」ビジネスの最大手です。企業が新しい設備を導入したいとき、一度に大きな資金を用意する代わりに、月々のリース料で利用できるようにサポートしています。あなたが快適なサービスを受けられる裏側で、同社が社会のインフラを支えているのです。
三菱UFJリースと日立キャピタルが統合して誕生した国内首位級の総合リース企業。FY2025の会社計画では売上高2兆908億円、純利益1,351億円を見込んでおり、統合シナジーを着実に発揮し成長を続けている。特に航空機や不動産関連事業が好調で、収益を牽引。株主還元にも積極的で、27期連続となる増配を予定しており、安定したインカムゲインを求める投資家からの注目度が高い。
会社概要
- 業種
- その他金融業
- 決算期
- 3月
- 本社
- 東京都千代田区丸の内1-5-1 新丸の内ビルディング
- 公式
- www.mitsubishi-hc-capital.com
社長プロフィール
私たちは、2025中期経営計画に掲げる「10年後のありたい姿」である『未踏の未来へ、ともに挑むイノベーター』の実現を目指しています。祖業であるリースを基盤に、お客さまやパートナーの皆さまとともに社会課題を解決し、豊かで持続可能な未来の実現に貢献してまいります。
この会社のストーリー
三菱グループの総合リース会社として創業。日本のリース業界の草分け的存在として、経済成長を支える。
UFJセントラルリースとの合併により、三菱UFJリースとして新たなスタートを切る。国内トップクラスの総合リース会社としての地位を固める。
将来の経営統合を見据え、日立キャピタルと資本業務提携を開始。両社の強みを活かしたシナジー創出への第一歩を踏み出す。
三菱UFJリースと日立キャピタルが経営統合し、三菱ＨＣキャピタルが誕生。国内首位級の圧倒的な事業基盤を持つ総合リース会社となる。
「10年後のありたい姿」として『未踏の未来へ、ともに挑むイノベーター』を掲げ、リース事業の深化と新たな事業領域への挑戦を表明する。
宇宙、AI、ロボティクスといった先進分野のスタートアップ企業と相次いで資本業務提携。イノベーション創出を加速させる。
安定した収益基盤と株主還元への強い意識から、27期連続となる増配を達成。長期投資家からの信頼を集める。
リース事業で培ったアセットの知見を活かし、脱炭素やインフラ、ライフといった重点領域で社会課題解決に貢献する未来を目指す。
注目ポイント
四半世紀以上にわたり増配を続ける、株主還元の優等生。安定した収益力と株主を大切にする姿勢は、長期投資の心強い味方です。
航空機や不動産といった巨大アセットから、宇宙、AI、ロボティクスなどのスタートアップまで幅広く事業を展開。未来の成長エンジンを積極的に育てています。
三菱UFJリースと日立キャピタルの統合により誕生した、国内首位級の総合リース会社。三菱グループと日立グループの強力なバックボーンも魅力です。
サービスの実績は？
ひとめ診断
配当・優待はもらえる？
| 期 | 1株配当 | 配当性向 |
|---|---|---|
| FY2021/3 | 25.5円 | 41.1% |
| FY2022/3 | 28円 | 40.4% |
| FY2023/3 | 33円 | 40.8% |
| FY2024/3 | 37円 | 42.9% |
| FY2025/3 | 40円 | 42.5% |
| 必要株数 | 100株以上（約14万円） |
| 金額相当 | 約3,000円相当 |
| 権利確定月 | 3月 |
当社は「累進配当」を基本方針として掲げ、27期連続の増配という極めて高い実績により、長期投資家から絶大な信頼を得ています。配当性向は40%台前半を維持しつつ、強固な収益基盤を背景に持続的な株主還元を実現しています。今後も業績成長に連動した安定的な配当の増加を目指す方針です。
同業比較（収益性）
その他金融業の同業他社平均と比べると…
業績推移
儲かってるの？
三菱ＨＣキャピタルは、日立キャピタルとの経営統合による事業規模の拡大と、M&A戦略を通じた海外展開の加速により、売上高はFY2021/3の約8,943億円からFY2025/3には約2兆908億円へと飛躍的な成長を遂げています。営業利益についても、安定したリース事業に加え、航空機や不動産分野などの高付加価値事業が収益を牽引し、着実な増益トレンドを維持しています。グローバル市場におけるプレゼンス拡大とポートフォリオの最適化により、連結純利益は過去5年間で約2.4倍の1,352億円まで拡大しました。
稼ぐ力はどのくらい？
| 期 | ROE | ROA | 営業利益率 |
|---|---|---|---|
| FY2021/3 | 6.7% | 0.9% | 7.0% |
| FY2022/3 | 7.5% | 1.0% | 6.5% |
| FY2023/3 | 7.5% | 1.1% | 7.3% |
| FY2024/3 | 7.3% | 1.1% | 7.5% |
| FY2025/3 | 7.5% | 1.1% | 8.9% |
当社の収益性は、高水準の資産効率を維持しつつ、事業ポートフォリオの高度化により安定した推移を見せています。ROE（自己資本利益率）は概ね7.5%前後で安定しており、株主から預かった資本を効率よく利益に変える能力を示しています。営業利益率もFY2025/3には8.9%まで向上しており、低採算事業の整理や、利益率の高い専門分野へのリソース集中が進んでいることが寄与しています。
財務は安全？
総資産はFY2021/3の約6兆円からFY2025/3には約11兆7,623億円へと大きく拡大し、リース業界最大級の資産規模を誇ります。自己資本比率は15%前後で推移しており、金融機関としての健全な財務基盤を維持しながら、積極的な投融資を実行しています。有利子負債を12兆円超まで積み上げつつも、強固な信用力に基づく安定した資金調達によって、大規模な成長投資を支える財務体質を構築しています。
お金の流れは？
| 期 | 営業CF | 投資CF | 財務CF | FCF |
|---|---|---|---|---|
| FY2021/3 | 1,993億円 | 12.2億円 | -3,728億円 | 2,005億円 |
| FY2022/3 | 1,958億円 | -1,079億円 | -1,922億円 | 880億円 |
| FY2023/3 | 468億円 | -1,273億円 | -89.5億円 | -806億円 |
| FY2024/3 | -491億円 | 1,433億円 | -2,230億円 | 942億円 |
| FY2025/3 | -2,969億円 | -970億円 | 3,536億円 | -3,939億円 |
リース事業特有の特性として、リース資産への投資に伴う営業キャッシュフローの変動が大きく見られます。戦略的なM&Aや設備投資を継続的に行っているため、投資キャッシュフローはマイナス基調ですが、これは将来の収益基盤を強化するための先行投資です。必要に応じて外部調達を機動的に行うことで、健全な事業拡大を支える資金繰りを実現しています。
この会社のリスク
有価証券報告書に記載されている主なリスク要因です。投資判断の参考にしてください。
税金はいくら払ってる？
| 期 | 税引前利益 | 法人税等 | 実効税率 |
|---|---|---|---|
| FY2021/3 | 650億円 | 96.7億円 | 14.9% |
| FY2022/3 | 1,172億円 | 178億円 | 15.2% |
| FY2023/3 | 1,461億円 | 298億円 | 20.4% |
| FY2024/3 | 1,516億円 | 278億円 | 18.3% |
| FY2025/3 | 1,936億円 | 584億円 | 30.2% |
法人税等の支払額は、税引前当期純利益の拡大に伴い増加傾向にあります。税効果会計の適用や繰越欠損金の解消などにより実効税率は年ごとに変動しますが、概ね適切な水準で推移しています。FY2025/3には税負担が約584億円へと増加しましたが、これは収益の大幅な改善による課税所得の拡大を反映したものです。
社員の給料はどのくらい？
| 期 | 平均年収 | 従業員数 | 前年比 |
|---|---|---|---|
| 当期 | 1,008万円 | 8,380人 | - |
従業員平均年収は1,008万円に達しており、リース業界の中でも非常に高い水準を誇ります。三菱グループの信用力とグローバルな事業展開を背景とした収益力の高さが、高い給与原資を支えており、27期連続増配を継続する成長トレンドと共に、従業員への利益還元も手厚い傾向にあります。
誰がこの会社の株を持ってる？
金融機関・事業法人を中心に安定株主比率が高く、経営の安定性が際立ちます。 事業法人の持合い比率が高く、安定した株主構成が特徴です。 主な安定株主は三菱商事・三菱ＵＦＪフィナンシャル・グループ・三菱ＵＦＪ銀行。
三菱HCキャピタルの株主構成は、三菱商事（約18.36%）と三菱UFJフィナンシャル・グループ（約14.48%）の2大グループが筆頭となっており、極めて安定した経営基盤を形成しています。金融系と商社系の資本が入ることで、強固な信用力と広範な顧客基盤を維持しており、創業家等の支配力が及ぶ個別のオーナー企業とは異なり、機関投資家やグループ各社が主要株主を占める構造です。
会社の公式開示情報
役員報酬
EDINET開示情報によると、航空機リースや不動産事業など多角的なポートフォリオを構築しており、米国など海外市場における与信コストの低下と事業の好調が、大幅な増収増益の主要因となっています。事業リスクとしては、グローバル金利環境の変動や地政学リスク、さらにはリース資産の減損リスクが経営の要として記載されています。
この会社のガバナンスは？
女性役員比率が25.0%に達しており、多様性を重視した経営体制の構築を積極的に進めている点が特徴です。監査等委員会設置会社として監査体制を強化し、連結子会社249社を擁する大規模企業グループとしての適正なガバナンスを維持しています。
会社の計画は順調？
※ 会社が公表した計画に対する達成度の評価であり、投資についての評価・推奨ではありません
年度別の予想精度（計画を守れてる？）
| 年度 | 当初予想 | 修正予想 | 実績 | 乖離 |
|---|---|---|---|---|
| FY2025 | 1,350億円 | — | 1,351億円 | +0.1% |
| FY2024 | 1,200億円 | — | 1,238億円 | +3.2% |
| FY2023 | 1,100億円 | — | 1,162億円 | +5.7% |
| FY2022 | 900億円 | — | 994億円 | +10.4% |
当初予想 = 期初に会社が発表した数字 / 乖離 = 予想と実績のズレ（＋なら上振れ）
現行の中期経営計画では、最終年度である2025年度の純利益目標1,350億円を掲げています。会社予想は1,351億円と、目標達成が射程圏内に入っています。ROAや配当性向といった効率性・株主還元指標も目標値をクリアする見込みです。過去数年の業績予想は期初に保守的な数値を出し、期中に増額修正するか、最終的に上回って着地する傾向があり、経営の安定感が見られます。これは、投資家にとってポジティブなサプライズとなりやすいです。
この株を持っていたら儲かった？
この会社の株主総利回り（TSR）を、日本株全体の平均（TOPIX）と比較したグラフです。青い線が上にあるほど、平均より良い成績を出しています。
TSR（株主総利回り）は、配当と株価上昇を合わせた総合的な投資リターンを示す指標です。FY2021からFY2023にかけてはTOPIXを若干下回るパフォーマンスでしたが、FY2024以降は株価の力強い上昇と安定した増配が評価され、TOPIXを上回る（アウトパフォーム）優れたリターンを実現しています。特に、日立キャピタルとの統合シナジーが本格的に業績へ貢献し始めたことが、市場からの再評価につながり、株主価値の向上に直結しました。
※ 配当を含まない株価ベースのリターンです。過去の実績であり、将来のリターンを保証・示唆するものではありません。
もし5年前に投資していたら？
| 年度末時点 | 評価額 | 損益 | TSR |
|---|---|---|---|
| FY2021 | 130.4万円 | +30.4万円 | 30.4% |
| FY2022 | 117.2万円 | +17.2万円 | 17.2% |
| FY2023 | 144.8万円 | +44.8万円 | 44.8% |
| FY2024 | 224.3万円 | +124.3万円 | 124.3% |
| FY2025 | 220.1万円 | +120.1万円 | 120.1% |
※ 有価証券報告書記載のTSR（株主総利回り）に基づく仮定の計算です。配当再投資を含みます。将来のリターンを保証するものではありません。
株の売買状況と今後の予定
PER・PBRは業界平均よりやや割高ですが、これは同社の収益安定性や成長性が市場から高く評価されていることを示唆します。時価総額は業界内で突出しており、首位級の規模を誇ります。一方で、信用買い残が売り残を大幅に上回る21.7倍となっており、将来的な株価上昇を見込む個人投資家が多いものの、需給面での重さも意識されます。
メディアでどれくらい注目されてる？
メディア露出
メディア分布
競合比較
どんな話題が多い？
最近の出来事
物流スタートアップのCuebusと資本業務提携を締結し、サブスク型物流サービス構築へ。
自動運転AI開発のTuringと完全自動運転AI基盤モデル開発に向けた業務提携を発表。
第1四半期決算にて経常損益796.94億円を計上し、堅調な滑り出しを見せる。
最新ニュース
三菱ＨＣキャピタル まとめ
ひとめ診断
「リース業界のガリバーが、27期連続増配という『安定』を武器に、宇宙からロボットまで『未踏の未来』に賭ける巨大コングロマリット」
※ 本ページの情報は投資助言ではありません。掲載データは正確性を保証するものではなく、投資判断はご自身の責任でお願いします。
同じ業種の企業
「その他金融業」に分類される他の企業
株式市場の『中央銀行』的存在、信用取引のすべてを裏で支える金融の黒子
みずほ系の安定リース大手が、脱炭素とBPOを両翼に『モノの金融』から『サービスの金融』へ変貌を遂げている最中
東南アジア金融×国内コンテンツの二刀流。再成長を模索するグロース市場の異色ホールディングス
伊藤忠傘下のリース大手が、M&Aを駆使して『金融×サービス×事業』のコングロマリットに変貌中
中古車金融の雄が、M&Aと提携を武器に『クルマの生涯価値』を創造するオートモビリティ企業へ脱皮中
みずほ・丸紅の強力タッグを背景に、伝統的リースから環境・不動産投資へと事業領域を広げる連続増配企業
日本の資本市場インフラを独占する取引所グループ、営業利益率55%超の高収益体質で安定成長を継続
リースを起点に多角化を極め、60年連続黒字を達成したグローバル事業投資会社